《驾驭交易（原书第2版）》_精选读书笔记_3500字

《驾驭交易（原书第2版）》_精选读书笔记3500字

对于在金融市场十年以上、具备自知之明、哲学及方法成熟、可以客观冷静耐心耐性操作、学习缠论五年以上的人，此书1587页可挤出1500+水分。此书更象是网站和软件tradethemarkets的公众号，书中许多定式和条件，需在这软件上运用更新。

对于接触金融市场五年以内，对交易心理未重视，还未有合适的操作定式，对期货期权不了解的人，此书开卷有益。可以吸收合并、借鉴、印证、提高。

此书内容和所占页数大致这样分配：

第一部分 入门常识介绍 占比35%

212页，讲述交易心理与市场
83页，介绍电脑硬件软件
106页，讲期货和商品的常识
50页，讲股票期货的常识
100页，讲股市开盘后预测市场方向

第二部分 一些日内波段操作的定式 占比47%

67页，开盘缺口
87页，轴心点，趋势的暂停，振荡的对赌点
56页，跳动指数对赌
28页，均值回归及获利了结
96页，挤牌，大行情的机会
20页，抓波浪跟趋势
10页，交易中不过早离场的方法
47页，抱帽子警报，快速确认趋势变化
21页，砌砖，识别日内反转
26页，乒乓交易
31页，3：52交易
50页，箱体交易
34页，跌中高涨中低，抓住趋势逆转
67页，黄金交易和达瓦斯箱体
78页，推进器交易
38页，交易数据分析

第三部分 占比18%

入市前检查表，48页
商业计划书，109页
一些提示，39页
致谢，55页

主要内容介绍：

第一部分

一，为什么在交易和投资中不能有情绪？

情绪是成功交易的敌人，市场天生设定为利用人类本性、以人类本性为食，只有当足够多的人落入交易错误一方的陷阱时，它才会迅猛行动。它裹挟着恐惧、挫折和愤怒在市场中爆发，也给有准备的交易者制造了绝佳的交易机会。

二，导致交易者亏钱的四件事情

不知道是作者口水话太多或者翻译问题，我把书中的表达简化成四句中国人易懂的方式。

第一，交易者普遍缺少自知之明
第二，在市场看对做对是反人性的
第三，市场强化交易者的坏习惯
第四，交易者在市场中不愿认错改错

三，降低交易频率、伺机而动，没必要抓住每个波动，是以交易为生的秘诀之一。

第二部分 一些日内交易定式

定式，可以理解为经过验证胜率较大的操作模型。作者认为，心里没有明确定式就去交易，就像不带指南针就在亚马逊森林徒步旅行。某些定式在特定市场条件下表现更好，参数变化则表现糟粕。不能生搬硬套，需要自己去按照不同市场不同品种设定调整参数，反复记录验证。

一，跳空

作者提出与跳空逆向操作，并举了些图例。

对跳空又逼空，则一带而过。

二，轴心点

日线轴心水平代表了前一个交易日的“平均价格”，这是下一个交易日的市场价格会依附于这个水平的原因之一。市场需要测试这个价格，看它是否可以坚持住。轴心价=（最高+最低+收盘）/3，日线上的轴心每天改变，而周线上的轴心每周只变化一次。下破或上穿轴心线，进行操作。

振荡市的交易日是指标型交易者的末日。买进信号让他们在行情的最高点买进，卖出信号让他们在最低点卖出。轴心正是为了在这样的交易日里对赌而专门设置的，而且也是市场处于低成交量、狭窄区间振荡时少数几种可以赢利的交易手段之一。

当大多数指标产生买进或卖出信号时，行情早已在进行中了。通过使用这种基于价格的方法，可以比指标型交易者更早进入交易，而且一般在随机指标或其他振荡型系统发出买进或卖出信号后不久，就可以把头寸脱手。在振荡市时尤其如此。

在大多数其他期货合约上使用周线轴心，比如黄金、货币、原油等。在这些品种上应用日线轴心也可以，但发现在这些品种上周线轴心的表现要好得多。

三，跳动指数

当高于+1000或低于–1000时，这代表着极端的买进或卖出的发生。运动达到这个阶段时，大多数推动市场的子弹都打光了，此时和行情对赌。

四，均值回归

任何特定市场在任何特定时间的价格，不是远离平均价格，就是回归平均价格。市场会离开平均价格区间多远才需要回归均值？何时是获利了结的最佳时机？市场在什么地方停止当前趋势？

轴心很好地为市场建立了日内交易价格波动的幅度。但是在更大的时间范围，日线和周线怎么办呢？有没有办法为其建立买进和卖出的波动幅度呢？可不可以持有头寸达到数日或数周而不仅是几分钟几小时？

这个定式是设计用来在市场不动声色地运行趋势或者静悄悄盘整时捕捉市场零星行情的，它并不用来捕捉市场的走势。这个定式的一个重大缺陷是，它可能踏空整整一轮大行情。

五，挤牌

表示紧密压缩的波动性即将被释放，如果K线或柱状线在零轴上，则是多头行情，反之空头。k线变色则动量丧失行情停止或反转。

挤牌发出信号后，通道对价格就不再具有约束力，价值回归亦放弃操作。

指标是TradeStation这个软件开发提示的，国内也有一些相似的主副图指标。

六，此波浪非艾略特波浪

是作者从朋友处学来的，波浪本质上衡量的是交易者正在观察的任何市场、任何时间段上的趋势。A波浪衡量的是前面大约6根棒线的趋势，B波浪衡量的是前面大约15根棒线的趋势，而C波浪衡量的是前面大约30根棒线的趋势（这是作者做出的最好的猜测，因为罗德尼没有告诉他细节参数）。

七，不过早离场

入市点一文不值，离场点才能让你财源滚滚。这句话很诱惑人，但作者的方法沒什么食欲。方法是他的软件TradeStation软件会给提示指标显示动量减弱或反向时，清仓。

八，抢帽子警报

作者认为，日内交易大多数反转发生在连续三个上涨收盘或连续三个下跌收盘之后，这种倾向在所有时间段上都有效。这个定式的关键在于，它建立的基础是连续三次某个时间段结束时的价格，而不是日内图或日线图上单独价格棒线最高价和最低价的表现。TradeStation软件会给提示。

九，砌砖交易

在交易日当中识别即将发生的市场反转。

TradeStation软件会给提示。

十，乒乓交易

乒乓交易（Ping-Pong play）是一种变通的日内通道交易方法：这个通道一直存在，而且不断根据市场运动来调整自己。这个定式是赫伯特·森特斯偶然发现的，他和作者是超过10年的合伙人。

十一，3：52交易

是作者在一间交易室工作，观察其他100多个交易者与市场日常周旋时所发现的定式。当日套牢交易者，会在此刻后集中在收盘前几分钟平仓，作者则干脆坐下来和他们做相反的交易。

十二，箱体交易

体现的情况是，价格在某个区间振荡，市场正在休整，为接下来的重大冲刺作准备，不管是下一次突破上涨还是下一次突破下跌。作者最喜欢用来做这种交易的市场是外汇市场，这种交易在货币期货市场和现货外汇市场都表现良好。

十三，跌中高和涨中低

在整个上涨行情中记录最高日内价格的棒线，一旦确认了最高棒线，就在价格走势收盘低于这根最高棒线最低点的时候卖空。反之，做多。

十四，黄金交易

如果你是TradeStation或者thinkorswim用户，这两个平台会正确计算并显示黄金价格的净涨跌。黄金结算价在美国东部时间下午1：30确定。有一个收盘价格和一个结算价格，你要的是结算价，不是收盘价。

（1）观察日线图：黄金在日线图上是处于上涨趋势还是下跌趋势？
（2）如果黄金处于上涨趋势，而且从结算价上涨超过3，但不超过20，那么在东部时间晚上11：30做多。
（3）如果黄金处于下跌趋势，而且从结算价下跌超过3，但不超过20，那么在东部时间晚上11：30做空。
（4）使用一个6点的止损和一个60点的目标。
（5）停留在交易中直到目标或者止损被触及。
（6）如果没有触及止损，你也可以把浮动赢利+20和+40作为决策点或者目标，决定是继续维持交易还是退出交易。

十五，达瓦斯箱体交易法

（Darvas Box Trading Method）是价格密集重叠区间，画出箱体。

（1）价格向下突破达瓦斯箱体，做空。
（2）把止损设置在箱体顶部或箱体顶部上方。
（3）计算出箱体的距离或者高度。
（4）使用箱体的高度作为你的目标。
（5）价格向上突破达瓦斯箱体，做多。
（6）在箱体底部或箱体底部下方设置止损。

十六，推进器交易

一个系统化的交易方法，在股票上建立头寸，持有几天到几个星期。大约70%的时间里，个股在狭窄的区间内来回盘整，为接下来的大行情积蓄能量。这个方法用来寻找那些已经完成“休整阶段”并准备好再次爆发上涨（或下跌）的股票。

这种交易定式的中心思想是：在股票开始推动上涨时已经进入股票当中做多，在股票开始推动下跌时已经进入股票当中做空，而不是在日内努力追逐入市。

结论：

此书的干货就在这16点内容，如何与既有的交易系统印证、吸收合并、借鉴，取决于个人理解程度。